Архив метки: налогооблажение

Сколько налогов мы платим на самом деле?

Налоги

1 октября истекает срок уплаты имущественного, земельного и транспортного налогов за 2014 год. Законопроекты о повышении подоходного налога уже готовы. «АиФ» попытался разобраться, сколько мы отдаём Родине, а она – нам.

Наши слабости – казне радости

О нашей «самой низкой» ставке подоходного налога (НДФЛ) мы постоянно слышим и читаем в СМИ. Нам, правда, «забывают» сообщить, что 13% – только верхушка ­айсберга. Из нашей официальной зарплаты высчитываются страховые взносы и НДФЛ. Только первый вычет в бюджет платит работодатель, а второй – работник. В итоге на руки мы получаем зарплату, которая теоретически могла быть на 47% (34% + 13%) больше. Кроме того, делая покупки, мы платим налог на добавленную стоимость (НДС – 18%), акцизы, ввозные пошлины – всё то, что бизнесмены закладывают в цену товара, перекладывая свою ношу на конечных потребителей.

«Без учёта страхового взноса человек, который много курит, пьёт и расходует много бензина, платит государству явно более 60%», – говорит Дмитрий Тихонов, доцент Высшей школы финансов и менеджмента РАНХиГС. А с учётом взноса – даже более 90%. Если же сюда прибавить налоги на имущество, транспорт и землю, а также «коммуналку»… Ведь стоимость жилищно-коммунальных услуг, а это тоже своеобразный налог на воду, газ, тепло, в среднем по стране ежегодно увеличивается на 20-25%.
Читать далее

Метки: , , , , , |

Чего ждать от банков, или Почему выгоднее сберегать, чем тратить?

Недостаток ликвидности в банковском секторе, на фоне западных санкций и продолжающейся «чистке» рынка Центробанком, вынуждает банки становиться все более щедрыми к своим вкладчикам. Ближе к концу 2014 года мы увидим привлекательные предложения по депозитам даже у крупных госбанков. Но о доступности кредитов придется на время забыть. Депозиты, таким образом, будут «в моде», а кредиты – нет.

От политики ЦБ выигрывают крупные банки

Почти год назад, 30 сентября 2013 года Банк России отозвал лицензию на осуществление банковских операций у подмосковного банка «Пушкино». На тот момент это стало крупнейшим случаем в истории государственного Агентства по страхованию вкладов (АСВ). Объем выплат вкладчикам банка превысил 20 млрд рублей. Уже 20 ноября 2013 года этот антирекорд был побит. Лицензии лишился «Мастер-банк», объем депозитов населения в котором составлял порядка 49 млрд рублей из которых 30 млрд рублей попадали под действие системы страхования вкладов (не превышали 700 тыс. рублей).Этот случай наглядно продемонстрировал всем, что объявленная Центробанком «чистка» банковского рынка не ограничится лишь «показательной поркой» нескольких кредитных организаций.
Читать далее

Метки: , , |

Инвестирование через зарубежного брокера

В этой статье я хотела бы ответить на ряд вопросов своих клиентов, желающих открыть брокерский счет или уже инвестирующих через зарубежного брокера. Я рада отвечать на ваши вопросы, потому как если вы интересуетесь способами инвестирования за рубежом, то вы двигаетесь к цели финансовой независимости.

КАК ВЫБРАТЬ БРОКЕРА?

При выборе брокера обратите внимание на следующие критерии:

1) возможности торговли на международных площадках, выбор финансовых инструментов;
2) комиссии за сделки и за ведение счета;
3) юрисдикция и защита иностранного инвестора;
4) простота открытия счета (документооборот, сроки);
5) удобство торговой платформы, удобство поиска;
6) отзывы об уровне сервиса с поддержкой на русском языке;
7) дополнительные возможности самообразования инвестора, обучающие программы.
Читать далее

Метки: , , , |

Сколько должен платить себе предприниматель?

Вы начали свой собственный бизнес, чтобы делать то, что любите, и при этом зарабатывать на жизнь. Но сколько вы должны платить себе как работнику? Если слишком мало — вы будете бороться за существование. Если слишком много — под угрозой может оказаться ваш бизнес. Итак, как же достичь баланса?

Платите себе из прибыли

Не совершайте распространенную ошибку всех новичков в бизнесе — не путайте показатели дохода и прибыли. Когда вы видите приток денег, поступающих в ваш бизнес, это еще не означает, что вы можете себе позволить большой кусок от этого пирога.

До того как начать дележ, необходимо принять во внимание такие вещи, как налоги, заработную плату сотрудникам, постоянные затраты и накладные расходы. EasyFinance.ru позволит отследить все расходы и рассчитать прибыль, а не только доходы или оборот. Только после этого вы сможете определить, делает ли ваша компания достаточно денег, чтобы позволить заплатить самому себе.
Читать далее

Метки: , , , |

Как жить на проценты: рецепт успеха.

Реально ли в нашей стране при современных экономических условиях стать рантье?

Конечно, реально, если:

- подобрать подходящие инструменты, которые дают регулярный доход, номинированы в той валюте, в которой вам требуется доход;

- подобрать инструменты, соответствующие вашему инвестиционному профилю, то есть комфортному для вас соотношению риск/доходность;

- накопить необходимый капитал, который давал бы тот рентный доход, который вам нужен;

- периодически (не реже 1 раза в полгода) корректировать ваш портфель по мере изменения ситуации на финансовых рынках мира.
Читать далее

Метки: , , , |

Шаг 4. «Время – деньги, или как не платить банкам штрафы».

Если Вы не используете часть функционала – это подобно езде на автомобиле, у которого работают не все цилиндры. О том, как получать пользу от EasyFinance.ru мы говорим в наших выпусках учебного курса «КАПИТАН ФИНАНСОВ».

ВАЖНО! Мало кто обращает внимание, но банки зарабатывают на нашей с Вами забывчивости.

Штрафы за просрочку по кредиту, проценты за пропущенный грейс-период (бесплатный период использования заёмных средств с кредитной карты), не вовремя продлённый депозит и прочее. Добавьте к этому возможность начисления налоговых пеней, санкции по административным штрафам, да и просто пропуск важных платежей.

Легко узнать, сколько Вы тратите на Вашу забывчивость, сформировав отчёт по расходам по категориям банковское обслуживание, проценты по кредиту с фильтром по счёту «кредитная карта» (как это ПРАВИЛЬНО делать – можно узнать в предыдущей статье).

ВАЖНО! EasyFinance.ru помогает избавиться от этих бесполезных расходов. Для этого есть функционал «КАЛЕНДАРЬ». Здесь можно добавить будущие платежи, переводы, доходы.

Добавить плановую операцию можно через кнопку «ЗАПЛАНИРОВАТЬ».
Читать далее

Метки: , , , , |

Как грамотно передать наследство: простые советы.

Для того, чтобы нажитое за жизнь богатство не ушло работникам адвокатской сферы, необходимо знать механизмы защиты имущества и передачи его наследникам.

Вы уверены в том, что нажитое благосостояние после вашего ухода из жизни не попадет в чужие руки? Как будут финансово защищены родные? Получат ли ваши дети то образование, о котором мечтали? И не случится ли так, что капитал минус выплаты по кредитам и налоговые вычеты окажется минусовым и вашим близким еще придется выплачивать долги? Именно эти вопросы можно решить заранее с помощью планирования наследства.

В 30 лет мы еще энергичны, полны сил и верим в светлое будущее. Но никто не застрахован от несчастного случая. Всем нам известны случаи, когда наследники оставались ни с чем просто потому, что не знали о существовании каких-либо активов или о месте их хранения, либо бизнес был записан на подставных лиц. Конечно, в активном возрасте приоритетными являются вопросы, куда инвестировать (в какие инструменты) и как инвестировать (выбор способа инвестирования). Но чем старше мы становимся, тем актуальнее встает вопрос: а как же защитить наши активы и как их организовать таким образом, чтобы сделать доступными для наследников, минимизировав временные, моральные и финансовые затраты?

Очень важно при планировании наследства уделить особое внимание правильному выбору способа инвестирования (биржевой брокер, банк или страховая компания), а именно оценить каждый способ с точки зрения трех критериев:

− простоты наследования;
− защиты активов;
− возможности обеспечить целевое наследование капитала.
Читать далее

Метки: , , , , , , |

Май 2014 в вопросах и ответах.

СОХРАННОСТЬ СРЕДСТВ ЗА РУБЕЖОМ

«Можно ли в долгосрочной перспективе быть уверенным в сохранности средств простых граждан РФ за рубежом на фоне политических/военных конфликтов с государством, в котором эти средства хранятся? То,что законодательство гарантирует сохранность средств инвесторов в «мирное» время – это понятно. Но как быть с какими-нибудь возможными санкциями в будущем? Возможны ли они? Может ли возникнуть ситуация, когда вклады всех вкладчиков из РФ будут заморожены/присвоены?»

«В связи с различными рода ограничениями и санкциями могут ли у нас возникнуть проблемы с полисами зарубежных страховых компаний?»

«Как мы можем быть уверены в сохранности наших средств? Зарубежные инвестиции – это что-то очень далёкое, что нельзя потрогать. Может быть, недвижимость в России или банк – безопаснее?».

Могу ли я, простой финансовый консультант, работающий в России, дать вам гарантию, что такое не произойдет? Конечно, нет. И никто не может. Но при этом в данной ситуации я считаю, что стоит опасаться совершенно обратного – держать весь капитал в России. Сегодня, когда на первом месте стоит вопрос ЗАЩИТЫ КАПИТАЛА, я сам предпочитаю бОльшую его часть держать за рубежом по следующим причинам:
Читать далее

Метки: , , , , |

6 финансовых правил, которые нуждаются в переосмыслении.

Наше отношение к деньгам закладывается еще в детстве. Причем большинство своих финансовых представлений мы сформировали, даже не задумываясь над их смыслом. Быть может, настало время их пересмотреть?

1. Чем больше я зарабатываю, тем я счастливее.

Парадокс, но размер зарплаты не всегда коррелирует с качеством жизни. Иногда люди, которые много зарабатывают, тратят еще больше. Фокус не в размере заработка, а в том, чтобы правильно им распоряжаться.

Что касается уровня счастья, то (как доказывают многочисленные исследования) он и подавно не зависит от размера дохода. Скажем, вы хотели зарабатывать $2000 в месяц. Наконец, ваша зарплата достигла этой планки. Вы стали счастливее?

2. Мои дети – мой финансовый приоритет.

Конечно, ваша ответственность, как родителя, обеспечить детям приемлемое качество жизни. Как минимум, чтобы у них было, что поесть и во что одеться. Однако когда речь заходит о финансовых целях покрупнее – к примеру, собственная пенсия против оплаты обучения ребенка – здесь все наоборот.

«Сперва нужно надеть кислородную маску на себя, а потом на ребенка», – читают нам правила безопасности в самолете. Это правило работает и на земле – сначала позаботьтесь о себе, иначе у вас просто не будет возможности позаботиться о ребенке.

3. Долги – это всегда плохо.

Конечно, есть множество видов «плохих» долгов. Как, например, деньги, которые вы занимаете, чтобы купить что-то, что не будет потом расти в цене. Или пример еще лучше – кредитные карты: если ежемесячно не закрывать перерасход, можно легко попасть в долговую яму.

Ну и, наконец, стоит избегать быть в долгу у друзей или членов семьи – это может привести к ухудшению отношений.

Однако есть и хорошие долги. К примеру, когда вы занимаете деньги, чтобы купить что-то, что вскоре (и на это у вас есть подтверждение) вырастет в цене.

Читать далее

Метки: , , , , , |

По какому из путей вы сейчас идете?

1. Сначала деньги, потом всё остальное. Сотни миллионов мужчин и женщин идут таким путём. Их можно понять. Я знаю, что такое бедность и никогда не осуждаю людей, идущих по пути сплошного зарабатывания денег.

Суть данного выбора в следующем. Человек считает, что сначала нужно заработать достаточно денег, а затем можно спокойно заняться любимым делом. Проблема в том, что понятие «достаточно» меняется по ходу роста дохода. Сначала достаточно было иметь старую «восьмёрку», потом Логан, потом Форд Мондео… а затем стало понятно, что BMW X5 – далеко не самая лучшая машина. Притязания человека расширяются очень быстро. Но дело не только в этом. Вторая проблема – это возрастание расходов. За мощную машину нужно платить транспортный налог под 50 тысяч в год, КАСКО 150 тысяч, ежемесячно отдавать за ипотеку 40 тысяч в месяц и т.п. А если жена захочет шубу – не покупать же ей дешёвку за 15 тысяч? Таким образом, новый образ жизни человека несёт всё большие расходы, которые требуют от него зарабатывать ещё больше денег.

«Разве не безумие человеку, имеющему миллиард долларов, – пишет Тони Шварц, глава Energy Project, – посвящать свою жизнь заработку ещё одного миллиарда?»

К сожалению, огромное число состоятельных людей именно этим и занимаются. Они просто не видят другого пути. Деньги манят к себе ещё и потому, что они отлично показывают счёт в игре! Невозможно измерить в числах доброту, духовность или иные качества личности, однако легко посчитать сумму на банковских счетах, число апартаментов, водоизмещение яхты, число любовниц…

Читать далее

Метки: , , |

Какой малый бизнес лучше открыть?

Какой малый бизнес лучше открыть? Какой малый бизнес самый прибыльный и доходный? Это первые вопросы, которые приходят на ум гражданам, решивших заняться предпринимательством. Попробуем ответить.

Банкиры при выдаче кредитов предпринимателям обязательно оценивают перспективы бизнеса, вероятность прибылей, убытков, рыночные настроения. Кто, если не они, лучше представляет себе наиболее выгодные направления малого бизнеса?!

По словам директора департамента по корпоративному бизнесу Росгосстрах Банка Наталии Блиновой, сфера торговли является одной из приоритетных для большей части банков. Весьма привлекательны клиенты производственных отраслей, в частности, высокотехнологичной продукции, а также отрасли услуг: автосервисы, салоны красоты.

Вице-президент Промсвязьбанка Кирилл Тихонов также отмечает, что большую часть портфеля продолжают составлять кредиты компаниям оптовой и розничной торговли. На их долю приходится свыше 70%. Далее идут услуги (15%) и производство (13%).

Популярность торговли специалисты объясняют высокой рентабельностью бизнеса. По некоторым оценкам, сегодня в России реальная рентабельность в торговле может достигать 25-35%. Для сравнения, рентабельность в агропромышленном комплексе всего 6-7%.

Читать далее

Метки: , |

Дети и бизнес: совмещаем несовместимое.

После рождения ребенка многие женщины понимают, что хотят дать своим детям больше, чем у них есть сейчас. Осознание этого заставляет женщин превращаться из обычной домохозяйки в преуспевающую бизнес-леди. Однако у всего есть своя цена. Те, кто уже успел реализовать свою бизнес-идею, знают, что стартап требует немало усилий, порой даже больше, чем нужно для рождения и воспитания детей.

Именно по этой причине, всем бизнес-вумен приходится вставать перед дилеммой – стартап или ребенок! Какое решение будет принято, зависит от расставленных приоритетов. Хотя, как выясняется на практике, некоторые женщины все-таки умудряются найти золотую середину. Результатом их интеллектуальности и мудрости является самодостаточность, финансовая независимость и сохранение семейных ценностей!

Совмещаем несовместимое

Не обделять вниманием ребенка и бизнес позволит исключительно правильно составленное расписание. Главным помощником деловой и активной мамы является тайм-менеджмент. Здесь главное найти правильный баланс. Достичь его могут только очень самоорганизованные личности, которые планируют свое время настолько тщательно и экономно, насколько это вообще возможно.

Читать далее

Метки: , , , |

Как планировать бюджет. Инструкция.

Если вы не планируете бюджет, то по сути приглашаете ненужные долги и лишаете себя возможности делать сбережения. Эти шаги помогут вам узнать, как составить бюджет и контролировать свои расходы.

Шаги

✔ Отслеживайте доходы и расходы

1. Определите свой общий доход. У вас фиксированная зарплата и вы знаете, сколько приносите домой каждый месяц? Вы фрилансер и зарплата меняется от месяца к месяцу? Четкое представление, сколько вы заработаете – самое главное для создания успешного бюджета.

2. Определите, как вы тратите деньги. Какие счета вам нужно оплачивать каждый месяц? Вы каждую пятницу выбираетесь с друзьями где-то поужинать или раз в неделю ходите в кино? Зная, куда уходят деньги, вы сможете лучше за ними следить.

3. Сложите регулярные расходы и вычтите их из зарплаты. Получается отрицательное число? Если так, вы явно живете не по средствам. Если деньги остаются, разделите их на несколько групп:

«Гибкие» деньги. Около 10-20% от разности зарплаты и регулярных расходов должны быть наготове, если вдруг придется за что-то платить больше, чем ожидалось. Это может произойти с коммунальными счетами, если цены на бензин вдруг вырастут, если у вас спустит колесо или еще что-то.

Читать далее

Метки: , , , |

Как рассчитать рентабельность предприятия

Если вы обращались к кредиторам или инвесторам, то вы наверняка сталкивались с таким понятием, как рентабельность предприятия. Что это такое? Как рассчитывается? Что влияет на этот показатель? На эти вопросы мы и постараемся вам ответить.

Что такое рентабельность предприятия?

Если обратиться к определению, то рентабельность – это относительный показатель экономической эффективности. Измеряется рентабельность в процентах, а вычисляется путем деления суммы прибыли на сумму активов и ресурсов, ее формирующих.

Итак, рентабельность предприятия это показатель, иллюстрирующий степень эффективности использования предприятием в своей деятельности имущественных активов (оборотных и собственных средств). Главный смысл расчета рентабельности в том, чтобы показать, сколько прибыли получено предприятием на каждый рубль, вложенный в его производственные фонды.

На уровень рентабельности компании влияет множество факторов: структура капитала, его источники, структура и стоимость активов, степень вовлеченности производственных ресурсов в деятельность предприятия, стоимость оборотных средств, их источники, величина выручки от реализации, величина сложившихся за отчетный период затрат.

Формула расчета рентабельности предприятия

Рп = Б/ (среднее ОПФ + среднее ОА), где
Рп – рентабельность компании;
Б – балансовая прибыль за отчетный период;

среднее ОПФ – среднее значение стоимости основных производственных фондов компании за отчетный период;

среднее ОА – среднее значение стоимости оборотных активов за отчетный период.

Читать далее

Метки: , |

Что открыть? ИП или ООО?

20131210-131929.jpg

ИП — индивидуальный предприниматель.
ООО — общество с ограниченной ответственностью.

Преимущество первого — небольшие затраты на регистрацию и нет необходимости иметь собственный офис. Чтобы зарегистрировать «ИП» следует обратиться в налоговую инспекцию по месту жительства и подготовить необходимый пакет документов.

Заявление строго определённой формы. Заполнять его нужно очень внимательно, так как из-за малейшей неточности может последовать отказ в регистрации, а, следовательно, и будет потеряна сумма госпошлины. Если есть возможность, обратитесь к услугам профессионала – фирме, оказывающей услуги по регистрации. В каждом регионе стоимость этой услуги разная. Но есть несомненный плюс – получите все необходимые документы и уже и готовую печать, а также избавитесь стоять в очереди в налоговой инспекции. Самому можно зарегистрироваться это будет дешевле, но хлопотно. Если все же решите регистрироваться самостоятельно, готовьте деньги за услуги нотариуса, который должен заверить вашу подпись на заявлении. Идя к нотариусу, приготовьте следующие документы:

• паспорт или свидетельство о рождении.
• квитанция об уплате госпошлины.

Читать далее

Метки: , |

Станьте экспертом по накоплению денег

Финансовая свобода приходит к тому, кто знает, как на протяжении своей жизни сохранять десять и более процентов своих заработков.

Самое умное, что вы можете сделать для себя, – выработать привычку откладывать часть своей зарплаты, каждой зарплаты. Люди, семьи и даже общества находятся в стабильном состоянии и процветают в зависимости от того, как они сохраняют свои деньги. Сегодня накопления – это то, что завтра гарантирует безопасность и новые возможности.

[Как откладывать деньги и жить экономно]

Первое правило «Закона накопления», необходимое для того, чтобы стать экспертом в этой области, описано в книге Джорджа Клэссона «Самый богатый человек в Вавилоне». Оно гласит: «В первую очередь заплати себе».

Начните с сегодняшнего дня откладывать десять процентов от общей суммы своих заработков и никогда не прикасайтесь к ним. Это ваш фонд долгосрочных финансовых накоплений, никогда и ни при каких обстоятельствах не пользуйтесь им, чтобы обеспечить себе финансовое будущее.

Примечательно, что когда вы будете платить себе в первую очередь и заставите себя жить на оставшиеся 90 процентов, при этом будете вести умеренный образ жизни, то быстро привыкнете к этому. Вы – дитя привычки. Если регулярно откладывать 10 процентов своих заработков, то быстро привыкаешь комфортно жить на оставшиеся 90 процентов. Многие начинают откладывать 10 процентов своих доходов, а затем доходят до 15, 20 процентов и даже больше. В итоге их финансовое положение резко меняется. Вы можете сделать то же самое. [Отслеживать ваше финансовое состояние поможет вкладка "Инфо" на нашем сайте]

(null)

Метки: , , , |

Unit-linked. Инвестиционное страхование жизни

В данной статье я расскажу вам об уникальном инструменте для создания своего личного финансового капитала – инвестиционном страховании Unit-linked.

Unit-linked Insurance, или инвестиционное страхование жизни, было разработано западными страховыми компаниями более 40 лет назад. Этот вид финансового инструмента получил своё развитие от классического накопительного страхования жизни. Так же как и в накопительном страховании, клиенту оформляется полис. При заключении договора определяются сроки страхования, размер и периодичность страховых взносов.
Так же как и в любых других накопительных программах, клиент может выбирать периодичность оплаты страховых взносов: ежемесячно, ежеквартально, раз в полгода или раз в год. Существуют и программы с единовременным взносом.
Все взносы клиента учитываются на его индивидуальном счёте. При этом, владелец полиса может выбирать, в какие именно финансовые инструменты будут инвестироваться его взносы. Обычно это взаимные фонды, отобранные страховой компанией, но могут быть самые различные инструменты.
На сегодняшний день продукты unit-linked стали завоёвывать все большую популярность в самых разных странах. В большинстве европейских стран развитие страхования жизни происходит, прежде всего, за счёт таких программ.
Каждая страховая премия, вносимая клиентом страховой компании, состоит из двух частей: одна часть используется на формирование фонда, который непосредственно связан со страхуемыми рисками (жизнь и дожитие), вторая является накопительной или инвестиционной составляющей, инвестируемой в инструменты фондового и других финансовых рынков. Если во всех остальных страховых программах средствами клиента распоряжается страховщик, то в программах unit-linked клиент сам выбирает направления инвестирования своих средств либо перепоручает проводить вложения от своего имени профессиональным управляющим активами.
В настоящее время страховые компании России не предлагают такого рода программы. Это связано с законодательством в области страхования. Дело в том, что в полисах unit-linked по риску дожитие не прописывается страховая сумма, и нет гарантированной доходности. Также по закону страховая компания не может перекладывать риски инвестирования на своих клиентов. Некоторые страховые компании продают полисы с инвестиционной составляющей, но эти программы далеки от тех, что принято называть unit-linked. Так что пока приобрести настоящий полис инвестиционного страхования жизни можно только за рубежом.
Для того чтобы приобрести полис инвестиционного страхования жизни, совсем необязательно посещать офис страховой компании. Можно все сделать дистанционно, переслав документы почтой. Некоторые страховые компании предлагают такую возможность своим клиентам. Более того, есть уже немало специалистов, которые помогут подобрать наиболее оптимальную программу, исходя из целей и возможностей клиента, а также помогут правильно заполнить необходимые формы и организуют коммуникацию со страховой компанией.
Чем же так интересны программы unit-linked?
В первую очередь, это возможность инвестирования в лучшие финансовые инструменты со всего мира. Конечно, это не единственная возможность для инвестирования денежных средств. К примеру, фонды таких компаний как JP Morgan, Fidelity, HSBC и др. можно приобрести не только через инвестиционное страхование, но и через банки или брокеров. Но в этом случае выше издержки и порог входа очень сильно отличается от программ unit-linked. Так, например в JP Morgan Emerging Markets Equity Fund сумма минимальных инвестиций составляет 1 000 долларов США, размер комиссии при покупке может составлять до 5%. В тот же самый фонд можно инвестировать всего 50 долларов США через полис инвестиционного страхования жизни. Комиссия при этом будет 0,5%. Страховая компания имеет возможность снизить минимальный порог входа и издержки благодаря объединению средств клиентов в общий пул. Мало того, если клиент перераспределяет денежные средства, продавая одни фонды и покупая другие, то он при этом не платит налоги, так как все это происходит внутри полиса. При инвестировании через брокера или при продаже активов, разница между стоимостью покупки и продажи подлежит налогообложению.
Во-вторых, Unit-linked – это инструменты высокой степени надёжности. Страховая компания очень тщательно подбирает финансовые инструменты, в которые можно вкладывать средства в рамках полисов unit-linked. В то же время, сама деятельность страховой компании также жёстко регулируется и контролируется как со стороны правительства страны, в которой она находится, так и со стороны независимых регуляторов.
Программы unit-linked чаще всего используют для создания пенсионного капитала или целевого фонда для детей. Поэтому наиболее распространённый срок страхования 15-20 лет. Например, клиент в возрасте 40 лет открыл программу сроком на 20 лет с ежемесячным взносом 500 долларов США. Дата открытия программы май 2012 года. Цель открытия программы – создание капитала к моменту выхода на пенсию. Каким же образом происходит рост портфеля?
Рассмотрим подробнее. В таблице приведены данные по реально существующему портфелю.

В портфель клиента может входить изначально до 10 различных фондов, что будет обеспечивать максимальную диверсификацию. В данном портфеле представлены семь фондов, номинированные в долларах США и Евро. Представлены фонды акций, облигаций и фонды альтернативных инвестиций. За год шесть из них показали доходность разного уровня, но один фонд дал довольно ощутимую просадку из-за падения мировых цен на золото. Доля этого фонда в портфеле невелика, всего 10%, поэтому средний рост стоимости фондов с учётом распределения долей между паями в портфеле оказался довольно значительным, около 16,37%.
Все же это не означает, что годовой портфель в целом вырос на 16,37%. Дело в том, что паи покупались равномерно в течение года, с учётом ежемесячных взносов в 500 долларов. Соответственно, в таблице приведён рост на протяжении года стоимости тех паёв, которые были куплены только с первого взноса при открытии программы. Остальные покупки осуществляются равномерно в течение года на основе регулярных ежемесячных взносов. В программе unit-linked используется эффект усреднения, при этом фонды подбираются таким образом, чтобы они между собой не коррелировали. Это даёт меньшую доходность при бурном росте рынка, но позволяет также избежать сильных просадок при его падении. Распределение средств по фондам в разных валютах позволяет защититься от валютных рисков.
Если придерживаться данной стратегии, то по окончании срока накопления клиент может создать капитал около 300 000 долларов США (вложив за время действия программы 120 000 долларов). Конечно, за время действия программы портфель ещё не раз будет корректироваться. Также клиент может вносить дополнительные взносы, как единовременно, так и на регулярной основе.
Контролировать свой портфель клиент может самостоятельно или через своего финансового консультанта. Пересматривать портфель в данном случае лучше один, максимум два раза в год. Информацию об изменении фондов и состоянии личного портфеля можно получать как на сайте страховой компании, так и из независимых источников. Каждый фонд, представленный в портфеле, является публичным, поэтому информация доступна любому человеку.
Конечно, инвестиционное страхование является не единственно возможным инструментом для достижения целей финансового планирования. Программы unit-linked должны быть частью инвестиционно-страхового портфеля клиента. В этом портфеле также могут быть представлены и полисы классического накопительного страхования жизни и различные инвестиционные инструменты: акции, облигации, структурные ноты и т.д.
Давайте проведём некоторые параллели между инвестиционным и накопительным страхованием. В программах инвестиционного страхования главная задача это создание капитала с максимальным использованием возможностей фондового рынка. В программах классического накопительного страхования жизни основная задача – защита. В таких программах есть большой плюс – гарантированная страховая сумма, которая не может быть уменьшена. Платой за эту гарантию является низкая доходность. В полисах unit-linked конечную сумму накоплений можно лишь предполагать. Поэтому эти программы всегда лучше открывать на длительные сроки, от 10 лет. За столь длительные промежутки времени значительный рост фондового рынка практически гарантирован.
У программ инвестиционного страхования unit-linked и классического накопительного страхования жизни много общего, но и много отличий. Ключевым отличием можно считать профиль клиента. Классический продукт накопительного страхования жизни является наиболее массовым. Он подходит абсолютно всем и должен быть представлен в любом инвестиционно-страховом портфеле. Программы unit-linked больше подходят тем, кто готов разобраться в принципах инвестирования и уделять больше внимания финансовому планированию.
Для того чтобы разобраться более детально в особенностях подбора финансовых инструментов и составления финансового плана, лучше всего обратиться к финансовому консультанту.

Егор Косолапов,

Независимый финансовый советник

 

Метки: |